No dia 31/12/2015 uma empresa realizou uma emissão de debênt...
No dia 31/12/2015 uma empresa realizou uma emissão de debêntures para captação de recursos no valor de R$ 50.000.000,00. As debêntures apresentavam as seguintes características:
− Prazo total: 15 anos
− Taxa de juros: 10% ao ano
− Pagamentos: parcelas iguais e anuais no valor de R$ 6.573.688,84
Para a emissão e colocação das debêntures no mercado a empresa incorreu em custos de transação no valor total de R$ 520.000,00.
Tendo em vista que a expectativa do mercado futuro de juros é que ocorrerá uma queda nos próximos anos, houve uma grande demanda pelas debêntures emitidas e a empresa conseguiu obter um valor superior ao desejado, vendendo os títulos por R$ 53.500.000,00.
Sabendo-se que a taxa de custo efetivo da operação foi 9% ao ano, o saldo contábil líquido evidenciado no passivo, no balanço patrimonial de 31/12/2016 da empresa, e o impacto no resultado de 2016 decorrente das debêntures emitidas foram, respectivamente, em reais,
CPC 08
11. O registro do montante inicial dos recursos captados de terceiros, classificáveis no passivo exigível, deve corresponder ao seu valor justo líquido dos custos de transação diretamente atribuíveis à emissão do passivo financeiro.
(+) Emissão de Debêntures.........50.000.000
(+) Prêmio....................................3.500.000
(-) Custos de Transação..............520.000
(=) Passivo Líquido....................52.980.000
12. Os encargos financeiros incorridos na captação de recursos junto a terceiros devem ser apropriados ao resultado em função da fluência do prazo, pelo custo amortizado usando o método dos juros efetivos.
Reconhecimento anual: Pagamentos de parcelas iguais e anuais.
Encargos financeiros=52.980.000*9%=4.768.200
PMT= 6.573.688,84
Amortização=PMT-Encargos financeiros=6.573.688,84-4.768.200=1.805.488,84
Em 31/12/2016:
Passivo Líquido=52.980.000-1.805.488,84=51.174.511,16
Encargos financeiros=52.980.000*9%=4.768.200
Gab. B
Os PRÊMIOS deveriam tornar-se RECEITAS ao longo do tempo?
Sim. Mas, veja que foram compensadas na DESPESA FINANCEIRA. Portando, a DESPESA FINANCEIRA ficou menor, quando se utilizou a TAXA EFETIVA. Para serem calculados como RECEITA a parte, exige-se uma metodologia que só a CALCULADORA HP é capaz de fornecer.
O Prêmio na emissão de Debêntures(PED) a Amortizar não deveria tornar-se receita com o passar do tempo na mesma proporção em que ocorre a Despesa de Juros ? Fica sem alternativa, mas não seria o correto ?
Excelente o comentário do colega Alan Brito.
Só corrigindo para não confundir os que não têm acesso ao gabarito, o item correto é o B.
Método turbo para resolução no dia da prova:
O Valor Líquido Recebido (VLR) pela empresa com a emissão das debêntures é igual a:
VLR = Valor de Venda dos Títulos – Custos de Transação
VLR = 53.500.000,00 – 520.000,00 = R$ 52.980.000,00
O valor total dos encargos financeiros apropriados no resultado de 2016 é calculado mediante a multiplicação entre o valor líquido recebido e a taxa de custo efetivo.
Encargos Financeiros = Valor Líquido recebido x Taxa de Custo Efetivo
Encargos Financeiros = 52.980.000,00 x 9% = R$ 4.768.200,00
Portanto, o impacto no resultado de 2016 decorrente das debêntures emitidas R$ 4.768.200,00.
Já podemos marcar a resposta correta, que é a Letra B. Precisaria nem resolver o restante da questão rsrsrs. Porém, vamos confirmar esse resultado.
O saldo apresentado no balanço patrimonial, em 31/12/2016, para as debêntures emitidas será igual ao valor líquido recebido adicionado dos encargos financeiros, deduzida das parcelas pagas de juros ou do principal.
Portanto, temos que:
Saldo do Balanço = Valor Líquido Recebido + Encargos Financeiros – Pagamento de Parcela
Saldo do Balanço = 52.980.000,00 + 4.768.200,00 - 6.573.688,84
Saldo do Balanço = R$ 51.174.511,16
Gabarito: B.
https://www.exponencialconcursos.com.br/sefaz-go-comentarios-das-questoes-de-contabilidade-geral-e-avancada-gabarito-extraoficial/#af=5b44c7f61c878&acid=46201304
Fiquei com uma dúvida.
O valor de 3,5 milhões não deveria ser contabilizado como receita diferida no passivo e apropriado ao longo do tempo?
Não concordo com Alan Brito, a calculadora pode ser de outra marca que não HP.
Acrescentando ao comentário do colega Alan Brito:
Acredito que o prêmio na emissão dos debêntures não será apropriado como receita ao longo do tempo, pois este integra a base de cálculo da taxa efetiva da operação. Ou seja, o CPC 08 trata esse ágio como parte integrante da operação.
_____________________________________________
Em 31/12/2015:
D - CX 52.980.000
D - EFT
C - Debêntures a pagar
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Em 31/12/2016:
D - Debêntures a pagar 6.573.688,84
C - CX
D - Despesa financeira 4.768.200
C - EFT
Dessa forma, anualmente será baixada a parcela fixa de 6.573.688,84 do passivo e apropriada uma despesa financeira (essa não é fixa) da conta retificadora EFT. Isso ocorrerá até a última parcela, a qual encerrará o passivo.
Deve-se tratar o passivo assim:
_____________________________________________
Em 31/12/2015 (nada deve ser reconhecido no resultado)
Valor contábil líquido: 52.980.000
Debêntures a pagar: 98.605.332,60 (somatório das 15 parcelas faltantes)
EFT: (45.625.332,60)
______________________________________________
Em 31/12/2016 (despesa financeira de 4.768.200 apropriada ao resultado)
Valor contábil líquido: 51.174.511,16 (amortização do principal 1.805.488,84)
Debêntures a pagar: 92.031.643,76 (somatório das 14 parcelas faltantes)
EFT: (40.857.132,60)
Note que o EFT é sempre a diferença entre " Debêntures a pagar " e " Valor contábil líquido ". O " Valor contábil líquido " é encontrado ao se deduzir a amortização do principal.
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Em 31/12/2017 (despesa financeira de 4.605.706 apropriada ao resultado)
Valor contábil líquido: 49.206.528,32 (amortização do principal 1.967.982,83)
Debêntures a pagar: 85.457.954,92 (somatório das 13 parcelas faltantes)
EFT: (36.251.426,60)
______________________________________________
Em 31/12/2018 (despesa financeira de 4.428.587,54 apropriada ao resultado)
Valor contábil líquido: 47.061.427,03 (amortização do principal 2.145.101,29)
Debêntures a pagar: 78.884.266,08 (somatório das 12 parcelas faltantes)
EFT: (31.822.839,05)
...e assim por diante até o pagamento da última parcela e o encerramento do passivo. Não é necessária a calculadora HP para realização destes cálculos. Deve-se construir a tabela abaixo, aplicando o juros de 9% ao saldo devedor do período anterior:
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N (período)...........P (valor da prestação)...........J (juros).............A (amortização)...........SD (saldo devedor)
0..............................................................................................................................................52.980.000
1..........................6.573.688,84.........................4.768.200...............1.805.488,84...........51.174.511,16
2.........................6.573.688,84..........................4.605.706...............1.967.982,83..........49.206.528,32
3.........................6.573.688,84..........................4.428.587,54..........2.145.101,29..........47.061.427,03
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